Expiração em contas MT4
A Libertex permite que os seus clientes negociem CFDs sobre contratos de futuros, em vez dos próprios contratos de futuros (que, na verdade, são negociados em bolsa).
A forma como trabalhamos com estes instrumentos é chamada de "glueing": quando um contrato deixa de ser negociado em bolsa, não encerramos todas as posições disponíveis dos nossos clientes. Em vez disso, oferecemos a oportunidade de manterem essas posições abertas.
A bolsa oferece preços para vários contratos em simultâneo, mas os clientes só podem negociar um contrato. Quando a liquidez começa a diminuir, substituímos o contrato por outro, através do processo designado por "expiração".
A expiração não pode ocorrer no dia em que o contrato deixa de ser negociado na bolsa. A liquidez é demasiado baixa, portanto, focamo-nos na liquidez e expiração quando os volumes no contrato atual e no próximo contrato são equiparáveis. Isto depende dos nossos provedores de liquidez para os instrumentos, uma vez que os preços são providenciados pela bolsa, mas não podemos cobrir os riscos.
O que acontece durante a expiração?
Segue um exemplo do processo de expiração em ação. Ao transitar de setembro para outubro com uma posição longa, o trader recebe um lucro adicional de $0,37 por barril ($75,86 - $75,49 = $0,37). Para equilibrar este fator, o resultado da negociação será reduzido por esta quantia, tendo em conta o spread no momento da expiração. Por outras palavras, a diferença nos preços do contrato ($0,37 por barril) e o spread serão deduzidos da conta do comprador.
Para uma posição curta, a transição do fluxo de preços resultará na perda de $0,37 por barril. Esta perda será compensada ao creditar na conta do trader os $0,37 por barril da negociação. No entanto, o spread também será levado em consideração.
Como resultado, a transição do fluxo de preços do CFD, de um contrato de futuros para o seguinte, irá afetar ligeiramente o seu resultado financeiro, reduzindo-o pelo valor do spread no momento da expiração.
Relembramos que esta diferença nem sempre é visível no gráfico. Se o aumento de 59 para 89 ou por exemplo, de 1 para 99, tenha ocorrido no âmbito de uma vela (candlestick) de 1 minuto (e isto é possível quando um dos preços é registado no segundo 05 e o outro no segundo 06), a diferença não será visível no gráfico. Isto acontece porque a vela (candlestick) para qualquer intervalo não pode ser dividida em duas partes de acordo com a diferença. Consequentemente, apenas uma vela longa será visível.
As datas de expiração para cada instrumento CFD são determinadas unilateralmente pela Libertex e são indicadas no site, na secção de especificações de cada CFD.
A Libertex permite que os seus clientes negociem CFDs sobre contratos de futuros, em vez dos próprios contratos de futuros (que, na verdade, são negociados em bolsa).
A forma como trabalhamos com estes instrumentos é chamada de "glueing": quando um contrato deixa de ser negociado em bolsa, não encerramos todas as posições disponíveis dos nossos clientes. Em vez disso, oferecemos a oportunidade de manterem essas posições abertas.
A bolsa oferece preços para vários contratos em simultâneo, mas os clientes só podem negociar um contrato. Quando a liquidez começa a diminuir, substituímos o contrato por outro, através do processo designado por "expiração".
A expiração não pode ocorrer no dia em que o contrato deixa de ser negociado na bolsa. A liquidez é demasiado baixa, portanto, focamo-nos na liquidez e expiração quando os volumes no contrato atual e no próximo contrato são equiparáveis. Isto depende dos nossos provedores de liquidez para os instrumentos, uma vez que os preços são providenciados pela bolsa, mas não podemos cobrir os riscos.
O que acontece durante a expiração?
Segue um exemplo do processo de expiração em ação. Ao transitar de setembro para outubro com uma posição longa, o trader recebe um lucro adicional de $0,37 por barril ($75,86 - $75,49 = $0,37). Para equilibrar este fator, o resultado da negociação será reduzido por esta quantia, tendo em conta o spread no momento da expiração. Por outras palavras, a diferença nos preços do contrato ($0,37 por barril) e o spread serão deduzidos da conta do comprador.
Para uma posição curta, a transição do fluxo de preços resultará na perda de $0,37 por barril. Esta perda será compensada ao creditar na conta do trader os $0,37 por barril da negociação. No entanto, o spread também será levado em consideração.
Como resultado, a transição do fluxo de preços do CFD, de um contrato de futuros para o seguinte, irá afetar ligeiramente o seu resultado financeiro, reduzindo-o pelo valor do spread no momento da expiração.
Relembramos que esta diferença nem sempre é visível no gráfico. Se o aumento de 59 para 89 ou por exemplo, de 1 para 99, tenha ocorrido no âmbito de uma vela (candlestick) de 1 minuto (e isto é possível quando um dos preços é registado no segundo 05 e o outro no segundo 06), a diferença não será visível no gráfico. Isto acontece porque a vela (candlestick) para qualquer intervalo não pode ser dividida em duas partes de acordo com a diferença. Consequentemente, apenas uma vela longa será visível.
As datas de expiração para cada instrumento CFD são determinadas unilateralmente pela Libertex e são indicadas no site, na secção de especificações de cada CFD.